Castik Capital
Castik Capital ist ein europäischer Private-Equity-Investmentmanager mit Sitz in Luxemburg, der 2014 von ehemaligen Apax Partners-Partnern gegründet wurde. Das Unternehmen konzentriert sich auf den Erwerb von Mehrheitsbeteiligungen an europäischen Unternehmen, bei denen durch aktive Partnerschaft mit Management-Teams und Gründern langfristiger Wert geschaffen werden kann. Mit einem verwalteten Vermögen von rund 5 Milliarden Euro und einem Investitionshorizont von bis zu zehn Jahren verfolgt Castik Capital eine geduldige, langfristige Anlagestrategie.
Überblick
- Typ: Private Equity
- Gründung: Juni 2014
- Hauptsitz: Luxemburg (operativ), München (Investment Advisory)
- Verwaltetes Vermögen (AUM): ca. 5 Mrd. EUR
- Team: ca. 60 Mitarbeiter (28 Investmentprofis in München, 29 in Luxemburg)
- Website: castik.com
Investment-Fokus
Sektoren
Castik Capital investiert fokussiert in vier Kernbereiche:
- Technologie-gestützte Business Services – Outsourcing und spezialisierte Dienstleistungen
- Software und Internet-Plattformen – B2B-Software, SaaS-Lösungen
- Spezialisiertes Healthcare – Gesundheitsdienstleistungen und medizinische Versorgung
- Industrial Technology – Industrielle Technologie und Präzisionsfertigung
Regionen
- Schwerpunkt auf europäische Unternehmen mit globalem Geschäft
- Besonders aktiv in Deutschland, Skandinavien, Benelux und UK
Transaktionsgrößen
| Kriterium | Wert |
|---|---|
| Eigenkapital-Investment | 100 – 600 Mio. EUR |
| Unternehmenswert (EV) | 200 – 700 Mio. EUR |
| Investitionshorizont | bis zu 10 Jahre |
Fonds-Historie
| Fonds | Vintage | Größe | Strategie | Status |
|---|---|---|---|---|
| EPIC III (European Private Investment Club III) | 2024 | 2,0 Mrd. EUR | Mid-Market Long-Hold Buyout Europa (bis 10 Jahre) | Investing |
| EPIC II | 2020 | 1,25 Mrd. EUR | Mid-Market Long-Hold Buyout Europa | Investing |
| EPIC I | 2015 | 1,0 Mrd. EUR | Mid-Market Long-Hold Buyout Europa (First Fund) | Harvesting |
Hinweise: Castik wurde 2014 von ex-Apax-Partnern gegründet. EPIC-Reihe unterscheidet sich von klassischen PE-Fonds durch lange Halteperioden (bis 10 Jahre) — Buy-and-Build mit geduldigem Kapital. Equity-Investment 100-600 Mio. EUR pro Plattform, EV 200-700 Mio. EUR. AUM ca. 5 Mrd. EUR (Stand 2025).
Quellen: LPEA: Castik Capital — A Decade of Growth (2024), Castik Portfolio, PitchBook Castik Capital Profile, Crunchbase.
Portfolio-Unternehmen
Aktuelle Beteiligungen
| Unternehmen | Branche | Land | Fonds | Beschreibung |
|---|---|---|---|---|
| AddSecure | IoT/Telekommunikation | Schweden | EPIC I | Führender europäischer Anbieter von IoT-Lösungen für sichere kritische Kommunikation |
| Aider | Business Services | Norwegen | EPIC III | Anbieter von Buchhaltungs- und Business Process Outsourcing |
| AllDent | Healthcare | Deutschland | EPIC I | Betreiber großer Zahnarztpraxen in Deutschland |
| Alpega | Software | Österreich/Belgien | EPIC I | Führendes Logistik-Softwareunternehmen für End-to-End-Transportlösungen |
| Andra Tech Group | Präzisionsfertigung | Niederlande | EPIC III | Hochpräzisions-Fertigungsgruppe in der ASML-Lieferkette |
| artus | Schadensrestaurierung | Deutschland | EPIC II | Führender deutscher Anbieter für Gebäudeschadensanierung |
| CSG | Business Services | Niederlande | EPIC II | Führender und schnell wachsender Zollmakler |
| Culligan | Business Services | USA | EPIC I-b | Globaler Marktführer für Premium-Wasserlösungen |
| Element Logic | Software/Automation | Norwegen | EPIC II | Weltweiter führender AutoStore-Integrator für Warehouse-Automation |
| Interact Software | Software | UK | EPIC III | Führende Employee Experience Platform für interne Kommunikation |
| paraDIGMA group | Healthcare/HR | Niederlande | EPIC II | Anbieter von Arbeitsmedizin- und Reintegrationsdiensten |
| TBAuctions | Online-Plattform | Niederlande | EPIC II | Führende industrielle Online-Auktionsplattform |
| WATR Group | Wassermanagement | Deutschland | EPIC III | Marktführer in Grundwassermanagement und -reinigung |
Team
Gründer
Castik Capital wurde im Juni 2014 von ehemaligen Partnern von Apax Partners gegründet, darunter Marc-Oliver Jauch und Michael Grober. Das ursprüngliche Team bestand aus fünf Personen mit der Vision, eine Private-Equity-Firma aufzubauen, die langfristige Anlagestrategien effektiv umsetzen kann.
Management
| Name | Position |
|---|---|
| Marc-Oliver Jauch | Managing Director |
| Michael Phillips | Investment Partner |
| Julia Wallon | Head of Luxembourg, CFO, COO |
Senior Advisory Partners
- Dan Arendt
- Ruth Bültmann
- Hubert Jacobs van Merlen
- Pascal Rakovsky
Exits und M&A-Aktivitäten
Bedeutende Exits
| Unternehmen | Exit-Jahr | Käufer | Transaktionswert |
|---|---|---|---|
| CPA Global | 2020 | Clarivate | 7,1 Mrd. USD (Gesamttransaktion) |
| Reward Gateway | 2023 | Edenred | 1,15 Mrd. GBP |
CPA Global / Clarivate (2020)
Castik Capital erwarb 2018 über die von ihm verwalteten Fonds Mehrheitsbeteiligungen an der ipan Group und Delegate – zwei IP-Management-Services- und Softwareunternehmen. Nach der Fusion zu ipan/Delegate Group erfolgte 2019 der Zusammenschluss mit CPA Global. Im Oktober 2020 wurde CPA Global von Clarivate für 7,1 Milliarden USD übernommen. Die Verkäufer (Leonard Green Partners, Castik Capital, Partners Group) erhielten ca. 217 Millionen Clarivate-Aktien, was einer 35%-Beteiligung an Clarivate entsprach.
Reward Gateway / Edenred (2023)
Im Mai 2023 verkauften Castik Capital und Abry Partners die Employee-Engagement-Plattform Reward Gateway an Edenred für 1,15 Milliarden GBP. Die Transaktion bewertete das Unternehmen mit dem 20-fachen des erwarteten EBITDA. Michael Phillips, Partner bei Castik Capital, betonte die signifikanten Umsatz- und EBITDA-Steigerungen während der weniger als zweijährigen Halteperiode.
Buy-and-Build-Strategie
Castik Capital verfolgt aktiv eine Buy-and-Build-Strategie bei seinen Portfolio-Unternehmen:
- Andra Tech Group: Akquisition von RJ Lasertechnik GmbH und Innotec Zerspanungstechnik GmbH (2025)
- Aider: Übernahme der Outsourcing-Sparte von MDDP mit über 300 Mitarbeitern (August 2025)
- AddSecure: Mehrere Akquisitionen zur Konsolidierung im IoT/Alarm-Sektor
Quellen
- Castik Capital – Offizielle Website
- Castik Capital Team
- Castik Capital Portfolio
- LPEA – Castik Capital: A Decade of Growth and Strategic Expansion
- Tracxn – Castik Capital Investor Profile
- Crunchbase – Castik Capital Partners
- Clarivate – Acquisition of CPA Global
- Edenred – Acquisition of Reward Gateway
- PitchBook – Castik Capital
Portfolio
| Firma | Seit | Status |
|---|---|---|
| AllDent | - | Aktiv |
| Alpega | - | Aktiv |