ICONIQ Growth

ICONIQ Growth ist der Venture- und Growth-Investing-Arm von ICONIQ Capital, einem amerikanischen Investment-Management-Unternehmen mit Hauptsitz in San Francisco. Die 2013 gegründete Plattform konzentriert sich auf Wachstumsinvestitionen in Tech-Unternehmen, insbesondere im Bereich Enterprise Software, Fintech und künstliche Intelligenz.

Überblick

Typ: Growth Equity / Venture Capital
Gründung: 2013 (als Teil von ICONIQ Capital, gegründet 2011)
Hauptsitz: 394 Pacific Ave, San Francisco, CA 94111, USA
Verwaltetes Vermögen: $21 Milliarden (über alle Fonds seit Gründung)
Aktueller Fonds: Fund VII mit $5,75 Milliarden (geschlossen 2024)
Website: iconiqcapital.com/growth

Investment-Fokus

ICONIQ Growth investiert primär in späte Wachstumsphasen von Tech-Unternehmen:

Investment-Stages: Series B, C und D (Schwerpunkt auf Series C)
Durchschnittliche Ticketgröße: $67-160 Millionen je nach Stage
Sektoren: ca. 60% Software, 20% Fintech, 20% Consumer Internet
Zielgruppe: Unternehmen mit $10-30 Millionen wiederkehrenden Umsätzen
Geografischer Fokus: Primär USA, mit wachsender Präsenz in Europa
Technologie-Schwerpunkte: Enterprise SaaS, Healthcare IT, FinTech, AI-native Unternehmen

ICONIQ Growth hat in den letzten 12 Monaten verstärkt auf AI-Unternehmen gesetzt und sechs neue Investments in diesem Bereich getätigt, die meisten in der Series-B-Phase.

Portfolio-Unternehmen

Stand Februar 2026 ist ICONIQ Growth in 27 aktiven Unternehmen investiert, insgesamt wurden 343 Investments (inkl. Follow-on-Runden) getätigt. Das Portfolio umfasst:

22 Enterprise (B2B) Unternehmen
22 Software-Unternehmen
18 SaaS-Unternehmen
17 Unicorns (Bewertung über $1 Milliarde)

Ausgewählte Portfolio-Unternehmen

Unternehmen	Bereich	Status
Figma	Design & Collaboration	IPO (Investment seit Seed 2013)
Snowflake	Data Cloud	IPO
Anthropic	AI/LLM	Privat (Co-Lead Series G)
Databricks	Data & AI	Privat
GitLab	DevOps	Öffentlich
1Password	Cybersecurity	Privat
Dialpad	Business Communications	Privat
Zoom	Video Conferencing	Öffentlich
Datadog	Monitoring & Analytics	Öffentlich
Miro	Collaboration	Privat
Braze	Marketing Automation	Öffentlich
ServiceTitan	Vertical SaaS	Privat
Coupa	Procurement Software	Privat
Adyen	Payment Processing	Öffentlich
Wolt	Food Delivery	Akquiriert (DoorDash, $8 Mrd., 2021)
Airbnb	Travel & Hospitality	Öffentlich
Uber	Mobility	Öffentlich

Das vollständige Portfolio umfasst weitere namhafte Unternehmen wie Alibaba, Airtable, Alteryx, Automattic, BambooHR, Canva, Chime, Collibra, DocuSign, Marqeta, Procore, Red Ventures, Relativity, Sprinklr und Truckstop.

Team

Gründung und Führung

ICONIQ Capital wurde im Dezember 2011 von Divesh Makan, Michael Anders und Chad Boeding gegründet. ICONIQ Growth wurde 2013 als dedizierter Growth-Arm gelauncht.

Key Partners

Will Griffith – Founding Partner ICONIQ Growth (ehemals General Partner bei TCV), kam 2013 an Bord
Divesh Makan – Founding Partner ICONIQ Capital
Michael Anders – Partner ICONIQ Capital
Lou Thorne – Chief Operating Officer

Neuere Partner-Zugänge (2024-2026)

Tengbo Li – General Partner (2024)
Kamran Zaki – ehemals COO von Adyen
Rob Bernshteyn – ehemals Chairman & CEO von Coupa Software
Alex Gorsky – ehemals Chairman & CEO von Johnson & Johnson

ICONIQ Growth hat in den letzten Jahren strategisch sein Senior Leadership Team erweitert, um das wachsende Portfolio an kategorie-definierenden Tech-Unternehmen zu unterstützen.

Fundraising-Historie

ICONIQ Growth hat seit Gründung insgesamt $21 Milliarden an Kapitalzusagen eingesammelt:

Fund VII (2024): $5,75 Milliarden
- Fund VII-B: $3,95 Milliarden (291 Investoren)
- Fund VII: $1,26 Milliarden (462 Investoren)
- Unterstützung von großen Pensionsfonds: New York State Common Retirement Fund, State Teachers Retirement System of Ohio, San Diego City Employees’ Retirement System
Fund VI (2021): $4,1 Milliarden (Ziel: $3,75 Milliarden)

Fund VII stellt einen deutlichen Anstieg gegenüber früheren Fonds dar und demonstriert das Vertrauen institutioneller Investoren in die Performance von ICONIQ Growth.

Exits und M&A-Aktivitäten

Das Portfolio von ICONIQ Growth verzeichnet:

3 IPOs (u.a. Snowflake, Figma)
4 Akquisitionen
- Wolt: Übernahme durch DoorDash für $8 Milliarden (November 2021)

Strategischer Fokus auf Alternative Exits

Aufgrund der IPO-Flaute seit 2021 hat ICONIQ Growth seine Exit-Strategie diversifiziert:

Mergers & Acquisitions: Aktive Suche nach M&A-Opportunities im Portfolio
Secondary Markets: Bereitstellung von Liquidität für Frühphaseninvestoren über Sekundärmarkt-Transaktionen
Historische Performance: In den ersten 11 Jahren gab es etwa 30 IPOs, jedoch keine neuen seit 2021

ICONIQ Capital (Muttergesellschaft) hat insgesamt 32 IPOs und 25 Akquisitionen im erweiterten Portfolio verzeichnet.

Besonderheiten

Verbindung zu Tech-Elite

ICONIQ Capital fungiert als Family Office für Mark Zuckerberg und weitere Tech-Milliardäre, was dem Growth-Arm privilegierten Zugang zu Netzwerken und Co-Investment-Opportunities verschafft.

Long-Term Partnership Ansatz

ICONIQ Growth verfolgt einen “Seed to IPO and beyond”-Ansatz, exemplarisch bei Figma, wo man seit der Seed-Runde 2013 investiert ist. Das Team unterstützt Portfolio-Unternehmen aktiv beim Netzwerkaufbau und der Kundenakquise.

AI-Fokus

Mit dem jüngsten Fonds hat ICONIQ Growth AI-native Unternehmen zu einem Kernfokus gemacht, inklusive Co-Lead bei Anthropics Series G (geplantes Volumen: $3-5 Milliarden).